Ако некогаш си погледнал „$400 “ на платформата и си помислил дека тоа е најмногу што можеш да изгубиш, бројките во оваа лекција ќе те изненадат. ти овозможува да контролираш голема позиција со мал депозит, и токму тој е главната причина зошто сметките брзо растат на сликите од екранот, а брзо се топат во реалноста.
Пред да почнеме: што мислиш?
Имаш $1,000 и отвораш 0.10 лот злато. Платформата покажува „$400 искористена маргина“. Тргувањето нема стоп-лос. Колку најмногу може да изгубиш на ова тргување?
✗ Маргината е само депозит; загубата доаѓа од целата позиција, а не од маргината.
✗ Брокерите не затвораат тргувања рано за да те заштитат; стоп-аутот доаѓа дури откако ќе се изгуби поголемиот дел од сметката.
✓ Точно: со стоп-аут на 50% ниво на маргина, брокерот го затвора ова тргување дури по загуба од $800, а брзите пазари можат да го влошат тоа.
✗ Маргин колот е само предупредување; не го затвора тргувањето и не ја ограничува загубата.
Што се левериџ и маргина
Кај не ја плаќаш целата . Оставаш настрана само мал дел од неа како депозит. Тој депозит се вика маргина. Остатокот од изложеноста брокерот ти го „позајмува“.
Левериџ е односот меѓу целата вредност на позицијата и маргината. Со левериџ 1:100, оставаш $1 за секои $100 од позицијата. Со 1:20, оставаш $1 за секои $20.
Ќе ти требаат уште два поима:
- Номинална вредност е целата вредност на твојата позиција. Тоа е она што навистина го контролираш.
- Еквити () е салдото на сметката плус или минус добивката или загубата од отворените тргувања. Се менува секоја секунда додека тргувањата се отворени.
Најважната идеја во оваа лекција е оваа: добивката и загубата доаѓаат од номиналната вредност, а не од маргината. Маргината е само депозит. Ако цената тргне против тебе, губиш пари на целата позиција.
Брза проверка
Дали добивката и загубата доаѓаат од маргината или од номиналната вредност?
Правилата за левериџ се разликуваат од земја до земја. Во ЕУ и во Обединетото Кралство регулаторите го ограничуваат левериџот за индивидуални клиенти, на пример на 1:30 за главните и 1:20 за злато. Брокерите надвор од овие правила често нудат 1:100, 1:500 или повеќе.
Пресметан пример со злато
Со златото се тргува под ознаката . Еден обично е 100 унци, па движење од $1.00 во цената на златото вреди $100 по лот. Брокерите може да се разликуваат, затоа секогаш провери ја на твојата платформа.
Решен пример: Злато, 0.10 лот на сметка од $1,000
За математиката да биде едноставна, замисли дека златото чини $4,000 за унца. (Вистинската цена е поинаква и постојано се менува. Тука е важен само методот.)
Трејдер има сметка од $1,000 и отвора 0.10 лот злато:
- 0.10 лот = 10 унци
- Номинална вредност: 10 × $4,000 = $40,000
- Со левериџ 1:100, потребна маргина: $40,000 ÷ 100 = $400
- Вредност на движење од $1.00: 10 унци × $1 = $10
Платформата покажува „$400 искористена маргина“, што изгледа малку. Но трејдерот со $1,000 контролира злато во вредност од $40,000, што е 40 пати повеќе од сметката. Тоа е левериџот што навистина се користи, без разлика колкав е максимумот кај брокерот.
Сега погледни што прават сосема обичните движења на цената:
| Движење на златото против тргувањето | Загуба | Дел од сметката од $1,000 |
|---|---|---|
| $5 | $50 | 5% |
| $20 | $200 | 20% |
| $50 | $500 | 50% |
Златото може да се помести $20 за еден ден, понекогаш и за неколку минути околу големи вести. Види кога се движи златото.
Спореди го ова со 0.01 лот (1 унца). Тогаш движење од $1.00 вреди $1. Истото движење од $50 чини $50, што е 5% од сметката. Единствената промена е .
Забелешка за ограничувањето во ЕУ: со 1:20, истата позиција од 0.10 лот бара маргина од $40,000 ÷ 20 = $2,000. Сметка од $1,000 не би можела да ја отвори. Ограничувањето ја спречува позицијата што е преголема за сметката.
Брза проверка
На сметка од $1,000, колкав дел чини движење на златото од $50 со 0.10 лот, а колкав со 0.01 лот?
Маргин кол и стоп-аут
Брокерите го следат твоето ниво на маргина:
= еквити ÷ искористена маргина × 100%
Секој брокер поставува две точки на предупредување. Овие нивоа се разликуваат од брокер до брокер, па бројките подолу се само пример.
- Маргин кол на 100%: брокерот те предупредува, и обично не можеш да отвораш нови тргувања.
- Стоп-аут на 50%: брокерот почнува автоматски да ги затвора твоите тргувања, по тековната цена, за да ги запре понатамошните загуби.
Решен пример: Кога брокерот се вмешува
Да се вратиме кај нашиот трејдер. Искористената маргина е $400.
- Маргин кол на 100% се случува кога еквитито ќе падне на $400. Тоа е загуба од $600. Со $10 за секој $1, златото се поместило $60 против тргувањето.
- Стоп-аут на 50% се случува кога еквитито ќе падне на $200. Тоа е загуба од $800. Златото се поместило $80 против тргувањето.
Значи, едно тргување без може да однесе 80% од сметката пред брокерот да го затвори. не е заштита. Тоа е брокерот што ја запира штетата откако поголемиот дел од неа веќе се случил. На брзи пазари затворањето може да биде и полошо.
Брза проверка
Дали стоп-аутот е безбедносен план?
Како да го користиш левериџот, а тој да не те искористи тебе
Кај не можеш да го избегнеш левериџот, но ти одлучуваш колку од него користиш:
- Големината одреди ја од ризикот, а не од маргината. Одлучи колку си подготвен да изгубиш (на пример 1% од сметката), постави стоп-лос и пресметај ја големината на позицијата од тие две бројки. Калкулаторот за големина на позиција го прави тоа наместо тебе.
- Секогаш користи стоп-лос. Тој треба да го затвори тргувањето многу пред . Види основи на стоп-лос.
- Гледај ја номиналната вредност. Пред секое тргување прашај се: „Колку всушност контролирам?“ Ако тоа е многу пати повеќе од сметката, позицијата е голема, дури и ако маргината изгледа мала.
- Високиот максимален левериџ не е предност. Тој само дозволува поголеми позиции.
- Внимавај околу вестите. Златото може да се движи брзо. Прочитај што го движи златото и грешки при тргување со злато.
Брза проверка
Кои две бројки треба да ја одредат големината на твојата позиција?
Главни поуки
- Маргината е само депозит. Добивката и загубата доаѓаат од целата вредност на позицијата.
- Со $1,000 и 0.10 лот злато, секое движење од $1.00 е $10, а движење од $50 е половина од сметката.
- Маргин колот и стоп-аутот доаѓаат по големи загуби. Тие не се безбедносен план.
- Важниот левериџ е вредноста на твојата позиција поделена со сметката, а не максимумот кај брокерот.
- Големината на секое тргување одреди ја од стоп-лосот и од ризикот по тргување.
Пробај ова
Отвори или само земи калкулатор. Земи ја вистинската (или планираната) големина на твојата сметка и пресметај ја номиналната вредност на 0.01, 0.10 и 1 лот злато по денешната цена. За секоја од нив запиши колку би чинело движење од $10 и колкав дел од сметката е тоа. Потоа избери ја најголемата позиција што би ја прифатил и спореди ја со правилото од 1%.