Jedna metoda za zlato koju smo testirali izgubila je 9 trejdova zaredom, a otprilike 6 od svakih 10 njenih trejdova bili su puni gubici. Ipak je 60-dnevni test završila jasno u profitu. Strategije koje zarađuju kroz mesece i dalje mogu da izgube 6, 8 ili 9 trejdova zaredom, a opstaju oni trejderi koji su to očekivali.
Pre nego što počnemo: šta ti misliš?
Novčić padne na glavu u 55% slučajeva. Baciš ga 1,000 puta. Da li ćeš videti 5 ili više pisama zaredom?
✗ Glava ukupno pobeđuje, ali pismo i dalje pada u 45% slučajeva, a to je sasvim dovoljno za duge nizove.
✗ To nije retko: u 1,000 bacanja takve nizove treba da očekuješ nekoliko puta.
✓ Tačno: nasumični rezultati se grupišu, pa su nizovi od pet, šest ili više pisama normalni čak i kada glava ima prednost.
✗ Niz pisama ne znači da se novčić promenio; to je normalna slučajnost.
Zašto se nizovi dešavaju čak i uz pravu prednost
je mala korist: način trejdovanja koji u proseku zarađuje kroz mnogo trejdova. To ne znači da je većina trejdova dobitna. I ne kaže ti koji će sledeći trejd biti dobitan.
Rešen primer: Novčić sa malom prednošću
Zamisli novčić koji padne na glavu u 55% slučajeva. Kroz 1,000 bacanja, glava će jasno biti u vođstvu. Ali u tih 1,000 bacanja i dalje ćeš videti nizove od pet, šest ili više pisama zaredom. Nasumični rezultati se ne smenjuju po redu. Oni se grupišu.
Trejding radi na isti način, uz jedan dodatni problem: tržišta se menjaju. Metoda koja odgovara mirnom tržištu sa jasnim trendom može nedeljama da se muči na tržištu koje se kreće gore-dole bez pravca.
Brza provera
Da li prednost znači da će većina tvojih trejdova biti dobitna?
Evo pravog testa sa početka ove lekcije.
Rešen primer: 60-dnevni test signala za zlato
U jednom 60-dnevnom testu koji smo sproveli na signalima za zlato jednog stvarnog servisa za signale, strategija je završila jasno u plusu, a ipak su otprilike 6 od svakih 10 trejdova bili puni gubici, i najduži niz gubitaka bio je 9 trejdova zaredom.
Pročitaj to ponovo. Metoda je zaradila, a ipak je češće gubila nego što je dobijala. Dobitni trejdovi su jednostavno bili veći od gubitnih. Trejder koji bi odustao tokom tog niza od devet gubitaka napustio bi metodu koja je kroz ceo test radila. Trejder koji je rizikovao previše po trejdu možda do tada više ne bi ni imao nalog.
Zato metodu ne treba da ocenjuješ po njenih poslednjih pet trejdova, i zato ti kanali koji pokazuju samo dobitke daju pogrešnu sliku. (Pogledaj Šta ti besplatni signali ne pokazuju.)
Brza provera
Zašto metodu ne treba da ocenjuješ po njenih poslednjih pet trejdova?
Šta niz gubitaka radi nalozima uz rizik od 1%, 2% i 5%
Tabela pokazuje koliko tvog naloga ostane posle . Pretpostavka je da na svakom trejdu rizikuješ fiksni procenat trenutnog stanja, pa je svaki gubitak u novcu malo manji od prethodnog.
| Gubitaka zaredom | Rizik 1% | Rizik 2% | Rizik 5% |
|---|---|---|---|
| 3 | ostaje 97.0% | ostaje 94.1% | ostaje 85.7% |
| 5 | ostaje 95.1% | ostaje 90.4% | ostaje 77.4% |
| 10 | ostaje 90.4% | ostaje 81.7% | ostaje 59.9% |
Uz rizik od 1%, deset gubitaka zaredom košta te manje od 10% naloga. To boli, ali možeš da nastaviš bistre glave.
Uz rizik od 5%, istih deset gubitaka odnese oko 40% naloga. Sada dolazi teži deo. Da bi se oporavio od od 40%, treba ti oko +66.7%. (Drawdown je pad od tvog najvišeg stanja do trenutnog.) Kada ti od $10,000 ostane $6,000, moraš da zaradiš $4,000 na $6,000 samo da bi se vratio na početak.
Mali sprečava da normalan niz gubitaka postane katastrofa. To je ideja iza pravila od 1%, čestog pravila iz iskustva, a ne zakona.
Brza provera
Posle 10 gubitaka zaredom, koliko otprilike ostane od naloga uz rizik od 1%, a koliko uz 5%?
Osvetnički trejding: druga greška
Niz gubitaka je prvi problem. Ono što mnogi trejderi urade posle toga je drugi, i često veći problem.
Osvetnički trejding () znači da povećavaš veličinu ili ulaziš u neplanirane trejdove da bi brzo vratio gubitke. Može da izgleda ovako:
- Udvostručiš „samo za ovaj jedan trejd".
- Uđeš u trejd koji ne odgovara tvom planu jer osećaš da moraš nešto da uradiš.
- Pomeriš dalje da ne bi morao da prihvatiš još jedan gubitak. (Pogledaj Osnove stop-lossa.)
- Trguješ kasno noću ili tokom velikih vesti jer želiš da završiš dan u plusu.
Svaka od ovih stvari deluje kao da preuzimaš kontrolu. U stvarnosti, tvoj rizik je najveći baš onda kada najlošije razmišljaš. Niz od pet malih gubitaka može da se preživi. Pet malih gubitaka i posle njih jedan veliki osvetnički trejd često ne može.
Uzrok je emotivan, a ne tehnički. Gubitak se oseća kao lični neuspeh, i mozak hoće da ga popravi odmah. Zapisan plan ti daje nešto čega možeš da se držiš kada taj osećaj stigne.
Brza provera
Zašto je osvetnički trejding toliko opasan posle niza gubitaka?
Jednostavan plan za loše nedelje
Napiši svoj plan pre nego što niz počne. Tokom niza samo ga se držiš. Evo jednostavnog primera koji možeš da prilagodiš:
- Dnevni limit gubitka. Ako je nalog tog dana u minusu 3%, prestaješ da trguješ do sutra. Bez izuzetaka.
- Nedeljni limit gubitka. Na primer, ako je nalog te nedelje u minusu 6%, staješ do sledećeg ponedeljka.
- Prepolovi rizik posle određenog drawdowna. Na primer, ako je nalog 5% ispod svog najvišeg nivoa, prelaziš sa rizika od 1% na 0.5% po trejdu. Na normalnu veličinu se vraćaš tek kada povratiš deo gubitka.
- Skloni se. Zatvori platformu. Idi u šetnju. Pauza nije slabost. Ona štiti tvoj nalog od tvojih najgorih odluka.
- Pregledaj dnevnik. Mirno pogledaj trejdove u gubitku. Da li su poštovali tvoja pravila? Ako jesu, ovo je možda normalan niz. Ako nisu, problem je disciplina, a ne metoda.
Tačne brojeve biraš ti. Bitno je da budu odlučeni unapred, zapisani i svaki put isti.
Glavne pouke
- Profitabilna metoda i dalje može da izgubi većinu svojih trejdova i da ima duge nizove gubitaka.
- Uz rizik od 1%, deset gubitaka zaredom ostavi oko 90% naloga. Uz 5%, samo oko 60%.
- Posle drawdowna od 40% treba ti oko +66.7% samo da se vratiš tamo gde si počeo.
- Osvetnički trejding (veća veličina, neplanirani trejdovi) normalan niz gubitaka pretvara u pravu štetu.
- Dnevni i nedeljni limit gubitka i pravilo o smanjenju rizika postavi pre nego što ti zatrebaju.
Probaj ovo
Uzmi list papira i napiši svoj „plan za lošu nedelju" u tri reda: tvoj dnevni limit gubitka, tvoj nedeljni limit gubitka i drawdown na kome prepolovljavaš rizik. U svaki red upiši prave brojeve. Drži taj papir pored ekrana ili kao belešku na telefonu.